Katherine Scholes wurde am 5. Juli 1959 in Tansania geboren und ging als junges Mädchen nach Australien. Nach ihrem erziehungswissenschaftlichen Studium arbeitete sie 1981 als Lehrerin auf den Flinders-Inseln. In den folgenden Jahren war sie an zahlreichen Filmproduktionen beteiligt.
Katherine Scholes erstes Kinderbuch erschien 1984 in Australien, ein Jahr später in Großbritannien, und machte sie mit einem Schlag berühmt. Es kam auf die Auswahlliste zum Australischen Kinderbuchpreis und erhielt 1986 den „Whitley Book Award“. Die deutsche Übersetzung mit dem Titel „Sam´s Wal“ gelangte 1991 auf die Auswahlliste des Deutschen Jugendliteraturpreises. Ihre Bücher wurden in zahlreiche Sprachen übersetzt.
Neben ihrer Karriere als Autorin arbeitet Katherine mit ihrem Ehemann, dem Autor und Regisseur Roger Scholes, als Dokumentarfilmerin. Gemeinsam haben sie einige preis-gekrönte Filme produziert, einschließlich „The Valley“, der in Äthiopien während des Bürgerkrieges gefilmt wurde.
Nachdem sie 15 Jahre in Melbourne wohnte, lebt Katherine Scholes seit 1998 in Tasmanien.
Die Hobbies von Katherine sind Skifahren, Wandern, Reisen und Lesen.